Zunächst mal zu deiner Beruhigung: Die Wahrscheinlichkeit, dass dein Koffer auf Nimmerwiedersehen verschwindet, ist SEHR gering.
Dass dein Koffer verspätet (i.d.R. dann mit der nächsten Maschine) ankommt , passiert schon mal, vor allem bei sehr knappen Umsteigeverbindungen. Du bekommst den dann an deine Zieladresse nachgeliefert.
Sollte dein Koffer tatsächlich nicht am Gepäckband auftauchen, wendest du dich an den "Lost baggage" Schalter. Die Mitarbeiter dort nehmen deine Daten auf sowie eine Beschreibung des fehlenden Gepäckstücks (schlaue Menschen fotografieren daher gerne ihr Gepäck vor Reisebeginn). Wichtig ist hier auch der kleine Aufkleber, den du bei der Abgabe deines Koffers als Quittung bekommen hast (der wird meistens auf die Bordkarte oder deinen Reisepass geklebt). In 99% der Fälle bekommst du dann dein Gepäck zeitnah zu deinem Reiseziel nachgeliefert.
Ich kenne jetzt nicht die genauen Regelungen, inwieweit die Airlines dazu verpflichtet sind, aber ich habe in einem Fall sogar mal etwas Bargeld als Entschädigung erhalten, um mir eine Zahnbürste und frische Unterwäsche kaufen zu können.